据glassnode最新数据，截至5月9日，美国现货比特币ETF总持仓量达到约117.5万枚，仅比历史高点118.2万枚少6500枚。近期资金净流入已抵消早前的资金流出，显示机构对比特币需求显著增强。对于加密货币交易者来说，ETF持续增持通常预示价格上涨，并突显比特币主流化趋势。来源：glassnode（@glassnode，2025年5月12日）。

根据glassnode数据，当比特币价格跌至近期局部低点74,000美元时，有超过500万枚BTC处于亏损状态。随着市场回暖，目前处于亏损的比特币已降至约190万枚，意味着超300万枚BTC已重新进入盈利区间（数据来源：glassnode，2025年5月8日）。这一盈利变化显示投资者信心回升，可能推动市场流动性及交易活跃度上升。交易者应密切关注当前价格区间的阻力位和支撑位，因获利了结和新买盘可能导致波动加剧。

根据@glassnode的数据，88%的比特币供应仍处于盈利状态，亏损主要集中在9.5万至10万美元区间的买家。供应盈利指标已回升至长期均值，显示投资者预期经历了广泛重置且未出现大规模恐慌抛售。这一现象表明市场整体稳定，当前为交易者提供了观察入场或离场的关键时机，尤其适合关注历史盈利抛压区间的投资者（来源：@glassnode，2024年6月）。

根据Michael Saylor（@saylor）2025年5月4日的推文，当前市场“蓝色过多，橙色不足”，暗示比特币在加密市场中的主导地位较低。交易员据此判断，BTC对其他山寨币的相对价值被低估，可能为比特币提供买入机会。Glassnode链上数据显示，截至2025年5月3日，比特币主导率下降至46%，为投资者提供重新配置比特币与山寨币持仓的参考（来源：Glassnode，Saylor推特）。

根据glassnode数据，比特币短期持有者的成本基础显示，持币超过1个月的投资者已重新获得盈利。这一变化显著缓解了老短期持有者的抛压，如果持续下去，有望成为比特币市场积极动能的早期信号。交易者应密切关注该指标，因为短期持有者持续盈利通常与价格上涨趋势和恐慌性抛售减少相关。来源：glassnode，2025年5月2日。

根据glassnode数据，持有超过1万枚比特币的鲸鱼大户累积趋势得分接近历史高点0.95，显示其持续强势持仓。1,000–10,000枚和100–1,000枚BTC持有者的累积得分稳定在0.8–0.9区间，表明机构与大额投资者未有明显减持。10–100枚BTC的中型持有者累积趋势下降至0.6，可能在调整持仓策略。相比之下，1–10枚BTC和少于1枚BTC的小额投资者仍以净分布为主，累积分数分别为0.3和0.2。顶层大户持续累积为交易者提供了市场信心和潜在支撑位的关键参考（来源：glassnode，2025年4月30日）。

根据glassnode数据，Solana（SOL）热资金在4月28日达到94.6亿美元，创下自3月12日以来新高。过去7天内，SOL热资金增加了47.2亿美元，涨幅达100%，为自2025年1月23日以来最大的一周流入。这一巨额资金流入显示出强烈的交易者兴趣和流动性提升，可能带来短期内的价格波动和交易机会。来源：glassnode（@glassnode），2025年4月29日。

根据glassnode数据，XRP热钱在2025年4月20日至28日从9.2亿美元飙升至21.7亿美元，增长1.25亿美元，涨幅高达134.9%。尽管反弹强劲，但该指标较2024年12月的历史高点76.6亿美元仍大幅下降约72%。这表明短期投机资金回流，但整体市场信心尚未完全恢复，或将影响未来交易流动性和趋势（来源：glassnode，2025年4月29日）。

根据glassnode数据，以太坊热钱指标自4月17日的26亿美元低点大幅反弹至4月28日的43.4亿美元，创下自3月26日以来新高。这一强劲回升表明市场流动性和交易者兴趣显著提升，预示着ETH价格可能迎来波动加剧。交易者应密切关注资金流入及关键支撑和阻力位，因为热钱激增往往是行情波动的前兆（来源：glassnode，2025年4月29日）。

根据glassnode数据，比特币（$BTC）热钱于3月23日触及175亿美元的低点，为自去年12月以来最低水平。随后5周内，热钱规模激增215亿美元，显示市场从低迷迅速转向以新入场者为主的投机活跃。这一资金流入预示比特币市场短期波动性增加，交易机会显著提升（数据来源：glassnode，2025年4月29日）。

根据glassnode数据，比特币永续合约的未平仓合约量已上升至28.1万BTC，自三月初以来增长了15.6%。持仓量的快速增加表明市场杠杆水平大幅提升，随着比特币价格回升，市场潜在的强平和止损风险显著上升，极易引发剧烈波动（来源：glassnode，2025年4月25日）。交易者需密切关注资金费率和强平点位，强化风控措施。

据glassnode报道，比特币永续合约多头资金费率7日均值已降至每小时88,000美元，并持续下滑，显示市场多头持仓意愿减弱。当前永续合约持仓以空头为主，这为交易者提供了判断BTC短期价格走势和市场情绪的重要信号（来源：glassnode，2025年4月25日）。

根据glassnode的数据，比特币短期持有者（STH）盈亏比率已回升至中性1.0水平，显示市场处于盈亏平衡状态。历史数据显示，1.0通常是熊市阶段的阻力位。若该指标持续突破1.0，交易者可关注比特币后市可能出现的更强反弹动力及市场复苏信号（来源：glassnode，2025年4月25日）。

根据Glassnode的数据，4月22日的比特币流入量约为历史日均值的11.5倍，显示出交易者需注意的显著偏差。这一异常流入峰值可能表明交易活动增加或市场变动的准备。