大多数散户投资者在加密货币和股票市场中表现不佳的原因很简单：他们追求刺激而非财富。正如社交媒体上广泛传播的观点所指出的，真正的财富积累是枯燥的：购买优质资产，长期持有，并将利润再投资。尽管这种方法缺乏日交易或投机性赌注的刺激，但却是通往财务自由的可靠路径。在当前波动较大的市场背景下，这一理念尤为重要。2023年10月15日，比特币（BTC）的价格在24小时内下跌3%，至约27,000美元，根据CoinGecko的数据。与此同时，根据彭博社报道，标普500指数在同一天下跌0.5%，反映出更广泛的市场不确定性。这种跨市场波动往往诱使散户投资者进行短期的反应性交易，而非纪律性的长期策略，从而加剧了他们的表现不佳。

从交易角度看，散户投资者的这种心态对加密货币和股票市场相关性有深远影响。散户常在炒作期间投入高风险交易，例如2023年初的迷因币热潮，狗狗币（DOGE）在2023年3月的一周内飙升15%，受社交媒体推动，根据CoinMarketCap数据。然而，这些涨幅往往短暂，DOGE在几天内回落10%。相比之下，机构投资者倾向于关注基本面，在下跌时积累比特币等资产——Glassnode的链上数据显示，2023年9月1日至10月1日，长期持有者的BTC持有量增加了5%。对于散户交易者而言，追逐刺激往往导致高买低卖。更好的方法是在股市低迷时寻找被低估的加密资产，因为股市的负面情绪常波及加密市场。例如，2023年10月10日，道琼斯工业平均指数下跌1.2%（据路透社报道），以太坊（ETH）在几小时内下跌2.8%至1,550美元，这为耐心投资者创造了潜在的买入机会。

从技术分析角度，市场指标和交易量数据进一步凸显了追逐刺激交易的陷阱。2023年10月12日，比特币在主要交易所（如币安）的24小时交易量激增20%，达到150亿美元，同时价格在27,500美元阻力位被明显拒绝，根据TradingView图表数据。这种高交易量表明散户因FOMO（错失恐惧）冲动买入，随后快速卖出。同期，BTC的相对强弱指数（RSI）为45，显示市场中性但偏向超卖状态，暗示适合积累而非恐慌抛售。散户若能避免短期波动，关注长期趋势，或能在2023年10月的市场中找到更好的交易机会，如ETH/BTC或SOL/USD交易对，其交易量在同期分别增长10%和8%（根据币安数据）。