加密货币市场因近期关于美联储主席杰罗姆·鲍威尔可能降息以及随后重启量化宽松（QE）的讨论而充满期待。一位知名加密货币影响者Crypto Rover在2025年6月14日的推文中表示，此类货币政策转变可能导致数万亿美元流入加密市场，并将其称为投资者的“耐心游戏”。尽管这更多反映市场情绪而非官方政策，但与彭博社2023年11月7日报道中鲍威尔对经济放缓和通胀担忧的灵活货币政策立场相呼应。美国股市表现复杂，例如标普500指数在2024年1月19日收盘时下跌0.3%，报4850.42点（数据来自雅虎财经），降息预期可能显著影响比特币等高风险资产。量化宽松增加市场流动性的可能性可能进一步推动这一趋势，正如2020-2021年牛市期间比特币从2020年10月的1万美元飙升至2021年11月的近6.9万美元（数据来自CoinGecko）。

从交易角度看，降息和QE预期为加密市场带来机会与风险。若鲍威尔释放鸽派信号，比特币（BTC）和以太坊（ETH）价格可能立即上涨。2024年1月20日上午10点（UTC），BTC在币安交易价格为41650美元，24小时交易量达182亿美元（数据来自CoinMarketCap）；ETH价格为2450美元，交易量为89亿美元。降息可能推动BTC突破43000美元阻力位（根据TradingView 2024年1月18日分析）。索拉纳（SOL）等山寨币在2024年1月20日上午11点（UTC）价格为95.30美元，交易量21亿美元（币安数据），可能因高贝塔值而放大收益。但需警惕股市波动，如纳斯达克指数2024年1月19日下跌0.5%至15310.97点（雅虎财经数据），可能引发避险情绪。机构资金流向也关键，若债券收益率下降，资金可能转向加密市场，如灰度2024年1月15日报告的15亿美元比特币ETF流入所示。

技术指标显示，加密市场在政策变化前处于盘整阶段。比特币RSI在2024年1月20日中午12点（UTC）为48，呈中性但有上涨空间（TradingView数据）。BTC/USDT交易对24小时交易量在2024年1月20日下午1点（UTC）增长12%，达98亿美元（币安数据）。股市与加密市场相关性明显，比特币与标普500指数过去30天相关系数为0.7（IntoTheBlock 2024年1月19日数据）。链上数据显示，2024年1月19日比特币净流出交易所15000枚（Glassnode数据），表明长期持有者积累。机构影响也在加密相关股票如Coinbase（COIN）中体现，其股价2024年1月19日收盘上涨2.1%至125.30美元（雅虎财经数据）。