日本银行（BoJ）以创纪录的速度缩减资产负债表，这一事件对全球金融市场，包括加密货币市场，产生了深远影响。根据2025年6月18日The Kobeissi Letter的最新更新，日本银行在2025年第一季度减少了6.2万亿日元的债券持有量，创下历史最大单季降幅。在过去五个季度中，其持有量累计减少了14.2万亿日元，标志着多年宽松货币政策的重大转变。对于加密货币交易者而言，这一事件至关重要，因为它影响了风险情绪、流动性条件以及机构资金在传统市场与数字资产之间的流动。截至2025年6月18日上午10:00 UTC，比特币（BTC）价格在新闻发布后小幅下跌1.2%，至68,500美元，反映出市场对流动性收紧的即时反应。以太坊（ETH）也呈现类似趋势，同期下跌1.5%至3,450美元。传统金融收紧与加密货币价格波动之间的相关性日益明显，交易者需关注BTC/USD和ETH/JPY等交易对的波动机会。

从交易角度看，日本银行资产负债表缩减的影响是多方面的。流动性减少通常会对风险资产如加密货币造成压力。2025年6月18日上午11:00 UTC，日经225指数下跌2.3%，这一下跌对加密市场产生连锁反应，机构资金根据风险情绪在股票和数字资产之间轮换。在Bitflyer等平台上，BTC/JPY交易量在BoJ公告发布后数小时内激增18%，截至当日下午2:00 UTC，交易量达到12,500 BTC，显示日本零售和机构交易者的兴趣增加。交易者可关注BTC/JPY的短期卖压，同时考虑USDT等稳定币的避险机会，其对日元交易对的交易量在当日下午3:00 UTC增长5%。此外，技术指标显示比特币RSI在4小时图上跌至42（截至当日下午4:00 UTC），表明超卖但缺乏反弹动能。股票与加密市场的相关性以及机构资金流动是关键，交易者需密切关注日本市场动态及其对加密流动性的影响，以捕捉潜在交易机会。